Viimeisten 20 vuoden parhaimmat suoritukset

Kissa on useampi kuin yksi tapa kuvata kolmella ainutlaatuisella tavalla kolme viimeisintä parasta tuottavaa kantoa viimeisten 20 vuoden aikana tekivät osakkeenomistajilta runsaasti.

Kuka ovat nämä supertähtien esiintyjät?

1) Viimeisen kahden vuosikymmenen parhaan tuloksen saavuttamiseksi 10 000 dollarin investoinnit vuonna 1991 olisivat nettoutuneet 25 494 % voitosta - ja jäähtyä 2,5 miljoonaa dollaria. Se on kaikkien parhaimpien parhaiden pelaajien joukossa kaikkien Yhdysvaltojen

2: n tärkeimpien varastojen joukossa. 2) Markkinoiden toiseksi paras esiintyjä saattaa yllättää sinut. 23 000%: n voitto on varsin vaikuttava, varsinkin kun pidätte teollisuudenalaa.

3) Ja huipputeknisessä tilassa tämän yrityksen paahtava 17 000 prosentin voitto on palkitseman visionääri-sijoittajat, jotka tunnustivat roolin teknologian toimivan liiketoiminnassa maailma kaksi vuosikymmentä myöhemmin.

Kuka sitten ovat? Ja miten he tekivät sen? Katsotaanpa tarkemmin, kuka viimeisten 20 vuoden kolmen parhaan markkinaeditoijan on, ja mikä teki niistä niin erikoisen.

1. Royal Gold (Nasdaq: RGLD) - Keräystarkastukset, ei kirjoittamasta niitä

Jalometallien kuten kullan ja hopean kaivaaminen voi olla kova yritys. Ensinnäkin sinun on varmistettava pitkä joukko lupia. Sitten on aika ostaa paljon raskaita laitteita, palkata kokeneita työntekijöitä, ja kun kaikki sanovat ja tehneet, toivottavasti sinulla on vielä rahaa pankissa, jotta ne vetävät ensimmäiset nuggets pois maasta.

Tai jos haluat, voit ohittaa kaiken ja tehdä investointeja muiden yritysten kaivostoimintaan. Jos heidän ponnistelunsa maksetaan, voit vain istua takaisin ja kerätä rojaltitodistuksia.

Se on yksinkertainen mutta tehokas suunnitelma, jota Colorado-Royal Gold käyttää. Yhtiö alkoi hankkia pääomaa vuonna 1990, ja nyt sillä on panoksia yli 30 kiinteistössä. Yhtiön suurimpana haasteena on kerätä rojaltitarkastuksia ja tallettaa ne pankkiin. Ja kun kullan hinta kuroutuu viimeisten kahden vuoden aikana, näiden suurempien ja suurempien tarkastusten tallettaminen on hyvä ongelma. Liikevaihto kasvaa 60% vuodenvaihteesta vuoden 2011 ensimmäisten kolmen vuosineljänneksen aikana.

Mitä yritys tekee kaikista näistä rojalteista? Noin 30% maksetaan osinkona, ja loput menevät heti takaisin seuraaviin kaivosteisiin. Royal Gold on kiinnostunut 23 mieleen vielä kehityksessä, ja 100 muuta, jotka saattavat kehittyä lähivuosina. Kiinteät kullan hinnat varmistavat, että suuri osa näistä ponnisteluista toteutuu, joten tämän pörröisen kasvukannan pitäisi jatkaa kasvuaan.

2. Kansas City Southern (NYSE: KSU) - ajoitus päätökseensä täydellisyyteen

Vuonna 1887 eräs Erie-kanavan rakentajista tuli länteen hypätä rautateiden puomiin perustamalla Kansas City Southern. 1960-luvulla pelkää, että rautatiet lopulta korvataan ai-tavaralla ja kuorma-autot johtavat johdon liiketoiminnan monipuolistamiseen ostamalla osuuksia rahoituspalveluyrityksessä ja muissa yrityksissä. Vuoden 1983 sopimus kuitenkin hankki enemmistöosuuden Janus Capitalista, joka olisi Kansas City Southernin pelimuuttaja. Janus oli yksi huimatuimmista rahastonhoitajista tech-hullu 1990-luvulla, ja vuoteen 1993 mennessä Janus oli ansainnut enemmän kuin yrityksen ydinliiketoiminta.

Sijoitusrahastojen voitot lihoittivat taseet koko vuosikymmenen ajan, mutta vuoteen 2000 mennessä rautatieliiketoiminta tarvitsi suuria investointeja, joten hallinto myi osuutensa Janusista pumppaamaan takaisin Kansas Cityn eteläisen lippulaivan toimintaan. Se osoittautui jälleen erinomaiseksi ajaksi. Tekninen kupla purskahti pian sen jälkeen, kun Januksen arvo alitti sen.

Kansas City Southernin strategia raiteiden päivittämiseksi, reittien laajentamiseksi ja kehittyneen teknologian käyttöönotolla auttoi rautateiden tavaraliikenteen harjoittajien kilpailukyvyn parantamiseen rahdinkuljettajien kanssa. Vuoteen 2010 mennessä Kansas City Southern pystyi asettamaan 33 prosentin liikevoittomarginaalit - melko vaikuttava, mitä monet pitävät matalan marginaalin liiketoiminnaksi.

Näkymät ovat edelleen varsin valoisat. Analyytikot odottavat Kansas City Southernin kasvattavan myyntiä vähintään 10 prosentilla vuosina 2011 ja 2012, ja voittojen odotetaan kasvavan yli 20 prosenttia. Nämä muutokset rautatieverkkoon investoimiseksi viime vuosikymmenen aikana ovat saavuttaneet suuria voittoja nyt. Osakkeenomistajilla ei todellakaan ole mitään valitettavaa, kun he ovat todistaneet tällaisia ​​upeita voittoja viimeisten kahden vuosikymmenen aikana.

3. Oracle (Nasdaq: ORCL) - Market Share Master

Larry Ellison, ohjelmistopigmentti Oraclen toimitusjohtaja, ei ole koskaan ollut ujo siitä, että palkitsisi itsensä komeilla palkkakokonaisuuksilla. (Napsauta tästä nähdäksesi listan 20 korkeimman maksavan toimitusjohtajan Amerikassa.) Viime vuonna 2009 hän otti kotiin runsaan 84,5 miljoonan dollarin, mikä auttoi kuljettamaan hänet ylpeään Forbes listan miljardöörejä. Osakkeenomistajat eivät valittaa. Hän on tehnyt heille paljon rahaa.

Mikä on Oraclen salaisuus? Ellison ymmärsi jotain kolmekymmentä vuotta sitten, että useimmat eivät nähneet: jokaisen suurten yritysten olisi kehitettävä erittäin suuri tietokanta käsitellä kaikkia massiivisia yritystietojen virtoja. Hänellä on myös häikäilemätön kilpailutekijä. Joka kerta, kun kilpailija näkyy näyttämöllä ja alkaa ottaa markkinaosuuttaan, Oracle aloittaa aggressiivisen kampanjan, jonka avulla elämä on surullista niille kilpailijoille, hintavaroista ilmaisiin palvelusopimuksiin.

Koska kysyntä on kasvanut jatkuvasti Oracle-tietokantaohjelmistolla, niin sen osakekurssi onkin. Vaikein, vaikka monet suuret teknologiakeskukset yrittävät löytää kasvua näinä päivinä, Oracle jatkaa kasvuaan. Lukuun ottamatta tilikautta 2009 myynti on kasvanut vähintään 15% vuodessa vuodesta 2005. Hiljattain toteutettujen pienyritysten ansiosta liikevaihto kasvoi todennäköisesti noin 30 prosentilla 27.5.2011 päättyneellä tilikaudella. Vain harvat teknologiayritykset voivat ylpeillä siitä, Tällainen kasvu.

Investing Answer …

Näillä kolmella yrityksellä on yksi perusominaisuus: opportunismi. Vaikka kilpailijat pyrkivät perinteisiin tapoihin tuottaa arvoa, nämä yritykset ovat turvautuneet epätavallisiin menetelmiin ja taktiikkaan, jotka auttavat myynnin ja voittojen lisäämisessä. Jos etsit "kotitekoista" tyyliä, varmista ja keskity yrityksiin, jotka eivät noudata perinteistä reittiä, vaan löytää arvoa, jos muut eivät näytä.