Aloittelijan opas suljettuun tulorahastoon

Tulon vahvistamisen avain on turvallisuuden kannalta, jonka useimmat sijoittajat eivät ehkä tunne.

Kuitenkin yli 1 250 näistä arvopapereista käy kauppaa Yhdysvaltain pörsseissä. He investoivat jokaiseen lähes kaikkiin mahdollisiin markkinoihin ja sektoriin (kannoista ja joukkovelkakirjoista REIT: iin, MLP: eihin, kunnallisiin joukkovelkakirjalainoihin, edullisiin varastoihin jne.).

Näitä arvopapereita kutsutaan suljetuiksi rahastoiksi.

Suljettuja rahastoja ovat julkisen kaupankäynnin kohteena olevat sijoitusyhtiöt, jotka hankkivat pääomaa julkisen ostotarjouksen kautta ja sitten käytä tuottoa sijoittamaan arvopapereihin.

Samaan tapaan kuin tavalliset varastot, suljetut varat tavallisesti kauppaavat yhdestä suurimmista Yhdysvaltain pörsseistä. Kuitenkin, toisin kuin tavalliset osakkeet, ne edustavat kiinnostusta sijoitusneuvojien hallinnoimaan salkkuun.

Toisin kuin perinteisissä avoimissa rahastoissa, suljetuilla rahastoilla ei ole käteisrahaa rahastoon ja rahastoista - vain määrätyn määrän rahastoja osakkeiden kauppa. Jos haluat ostaa, ostat osakkeet toiselta sijoittajalta, aivan kuin varastossa.

Rakenne pystyy maksamaan korkeat tulot, koska niiden ei tarvitse pitää rahaa lunastusten saamiseksi ja investoida kaikki sen varat.

Ei pitäisi olla yllättävää, että suljetut varat, jotka maksavat tuloja, ovat helposti saatavilla. Pikakuvake näyttää 487 CEF: tä, jotka tällä hetkellä tuottavat yli 7% - 187 tuotto 10% tai korkeampi. Parasta on, että useimmat suljetut varat maksavat kuukausittain jakautumia - 897: stä 1 275: stä.

Yhden näistä korkeatuoksuista jalokivistä lisätään satunnaisotosi nopeasti. Viimeinen asia, joka sijoittajan pitäisi tehdä, on ostaa rahastosta yksinkertaisesti siksi, että se maksaa houkuttelevan tuoton.

Kuten kaikki muut sijoitukset, sinun on tehtävä kotitehtäväsi. Mutta koska varat ovat erilaiset kuin normaali varastossa, on kolme ainutlaatuista muuttujaa, jotka sinun on pidettävä silmällä:

Aiempi tulos on hyvä opas

Aiempi tulos on rahastoyhtiön uudelleenjulkaisu. Vaikka mikään ei ole varmaa, voit yleensä lisätä mahdollisuuksiasi valita hyvä sijoitusrahasto valitsemalla sellainen, joka on jo osoittautunut. Erityisesti, haluatko kysyä:

Miten rahastosta on tehty hyviä markkinoita ja huono?

Miten rahaston toiminta on suhteessa toimialaan?

Rahasto toimii hyvin pitkällä aikavälillä ja / tai lyhyellä aikavälillä?

Jos olet eniten huolissaan turvallisuudesta, hyvä paikka aloittaa haun on rahastot, jotka pystyivät pitämään kiinni viimeisestä taantumasta. Nämä eivät voi tarjota taivaan korotuksia nousevilla markkinoilla, mutta he ovat osoittaneet, että heidät ovat yhdessä äskettäisen muiston pahimmissa laskusuhdanteissa.

Alennukset ja palkkiot

Joskus suljetut varat käyvät kaupan nettoarvo, mikä tarkoittaa, että osakekurssi voi olla suurempi tai alhaisempi kuin rahaston hallussa olevien varojen osakekohtainen arvo.

Jotkut rahastot voivat jäädä vastaamaan niiden substanssiarvoa vuosia. Siksi on tärkeää tarkastella alennusta tai palkkioa suhteessa sen historialliseen keskiarvoon. Vältä pääoman jakautumisen palauttamista

Ennen ostamista mihinkään rahastoon kannattaa tietää, missä osingot ovat peräisin. Voit yleensä löytää tämän tarkastelemalla viimeisen vuoden verran erittelyä rahaston verkkosivuilla.

Monet rahastot ovat "hallinnoineet jakelupolitiikkaa." Tämä on hieno tapa sanoa, että he aikovat tehdä saman maksun kuukausittain riippumatta siitä, kuinka paljon rahasto saa sijoituksista.

Rahasto yleensä maksaa maksuja kestävällä tasolla. Mutta joissakin tapauksissa rahasto voi ansaita vähemmän tuloja kuin maksaa - pakottaa sen laskemaan varoihinsa maksun ylläpitämiseksi.

Nämä jakaumat luokitellaan pääoman tuotoksi. Tällaiset maksut ovat yksinkertaisesti pääoman palautusta ja heikentävät rahaston arvoa. Lyhyesti sanottuna on yleensä parasta välttää varoja, jotka tekevät pääoman takaisinmaksua.