Pienyritysten omistajat: arvioi varovaisesti rahoitusvaihtoehdot

Tekijä Dmitriy Fomichenko

Lue lisää Dmitrijistä Investmentmatomein Ask Advisorista

Kukaan ei koskaan sanonut, että yritysten perustaminen ja kasvaminen kestävälle tasolle olisi helppoa.

Huolimatta siitä, että pienyritysten keskeinen rooli työpaikkojen luomisessa ja taloudessa on, pienten yritysten omistajille suurilta pankeilta saatavien luottojen määrä on vähentynyt viime vuosina. Samaan aikaan pienille yrityksille on tullut uusia lainausmahdollisuuksia. Yritysten omistajien on kuitenkin noudatettava varovaisuutta arvioitaessa pienyritysten rahoitusvaihtoehtoja.

Suuri pankkien luotonanto

Tiukentunut sääntely, koska finanssikriisi on pienentänyt pienyritysten luotonantoa suurten pankkien kesken. Vuoden 2008 taloudellinen romahdus johti lainanantojen uudistamiseen ja tiukempien luotonantosäännösten pienentämiseen. Wall Street Journalin mukaan maan 10 suurinta pankkia lainasi 44,7 miljardia dollaria pienyritysten omistajille vuonna 2014, kun se vuonna 2006 oli 72,5 miljardia dollaria.

Pk-yritysten luotonantoon liittyvät kustannukset ja riskit kertovat myös suurpankkien luottamuksen laajentamisesta. Suurempien vastapuoltensa suhteen pienemmillä yrityksillä on suurempi luottoriski, mikä pakottaa suuret pankit rajoittamaan luotonantoa. Sillä välin pankki maksaa 50 000 dollarin tai 100 000 dollarin lainan vakuuden, joka on sama kuin 1 miljoonan dollarin laina, ja kehotti keskittymään jälkimmäiseen. Yhdysvaltain pienyritysten hallinnon mukaan SBA: n pienyritysten lainojen keskikoko on noin 371 000 dollaria, mikä on huomattavasti houkuttelevampi kohde suurille pankeille.

Yleisimmät luottolähteet

Suurten pankkien rajoitetun luottotarjonnan vuoksi pienyritykset luottavat useisiin muihin luottoihin, kuten:

Yhteisön pankit

Yhteisön pankit ovat yksi tärkeimmistä luotonlähteistä. Yhteisöpankit kuitenkin vähenevät nopeasti, kun yhteisön pankkien määrä on vähentynyt vähintään 50 prosentilla viimeisten kahden vuosikymmenen aikana New Orleansin yliopiston tutkimuksen mukaan. Harvardin raportti korostaa yhteisön pankkien markkinaosuuden vähenemistä liikevaroista Dodd-Frank Actin ja vastaavien säädösten takia.

Yritysluottokortit

Monet pienyritykset käyttävät liikekortteja käyttöpääoman tarpeisiin. Kortit tarjoavat helpon pääsyn varoille kiertävän luottorajan kautta. Yritysten luottokorttikorkot voivat vaihdella noin 13 prosentista 30 prosenttiin.

Henkilökohtaiset säästöt

Jotkut pienyrittäjät omistavat myös omat henkilökohtaiset säästö- ja eläkesäätiöt liiketoiminnan rahoitukseen. Jotkut eläkejärjestelyt, kuten 401 (k) s tai Solo 401 (k) s, antavat osallistujalainoja, joita voidaan käyttää mihin tahansa tarkoitukseen. IRS: n avulla osanottajat voivat lainata jopa 50 000 dollaria tai 50% heidän saldonsa saldoista. Tietenkin, oman käynnistämisen rahoittaminen eläke-säästöillä voi olla riskialtista, joten on tärkeää arvioida huolellisesti lainaehdot ja haittatekijät.

Vaihtoehtoiset rahoitusvaihtoehdot

Useita vaihtoehtoisia rahoitusratkaisuja, kuten online-luoton aloitusyritykset, ovat myös matkalla luottoympäristöön. Jotkut suuryritykset pienyritysten luotonantajamarkkinoilla ja lainojen alkuperätiloilla ovat OnDeck, Kabbage, CAN Capital, Biz2Credit ja Fundera. Yritysten mukaan OnDeck on tarjonnut yli 3 miljardin dollarin arvoisia rahoitusmääriä ja Kabbage on selvästi yli miljardi dollaria.

Pienyritykset etsivät online-lainanantajia keskeisten tekijöiden vuoksi, kuten:

• Nopea lainan käsittely: Jotkut näistä tarjoajista tarjoavat nopeat läpimenoaikat lainan käsittelyyn. OnDeckin verkkosivujen mukaan yritys pystyy käsittelemään ja toimittamaan varoja 24 tunnin kuluessa automatisoidusta selvitysyksiköstä tai tilisiirroista olosuhteista riippuen.
• Kustannustehokas luotonanto: Toisin kuin suuret pankit, monet uudemmat luotonantajat luottavat algoritmeihin, jotka analysoivat erilaisia ​​tekijöitä, reaaliaikaisesta kassavirrasta verkkoasiakasarvioihin ja muihin perinteisiin luotonantoparametreihin. Toisaalta perinteiset pankit harkitsevat syvällistä taustatarkastusta, useita vuosia veroilmoituksia ja muita tekijöitä, jotka voivat tehdä lainojen käsittelyn verrattain kalliimpaa.

Vaikka nämä online-lainanantajat käsittelevät lainoja nopeasti, heillä voi olla korkea APR, joita ei aina mainosteta selvästi. Jotkut alan asiantuntijat ovat verranneet subprime-asuntolainojen lainoja verkko-operaattoreilta, kun otetaan huomioon niiden korkea toimintavolyymi ja valvonnan puute. Yksityiset kaupalliset lainanantajat eivät kuulu liittovaltion pankkisäännöksiin, jotka estäisivät heitä maksamasta kohtuuttoman korkeita korkoja.

Jos harkitset lainaa vaihtoehtoisesta lainanantajasta, varmista, että olet täysin ymmärtänyt lainan ehdot ennen kuin kirjaudut sisään.

Voittoa tavoittelemattomat mikrorahoituslainat

Yksi parhaista ratkaisuista, joita nykyisessä mikroliiketoiminnassa on, on voittoa tavoittelevia mikrorahoittajia, jotka tarjoavat pienempiä lainoja ja suhteellisen alhaisia ​​APR-arvoja. Accion, Opportunity Fund ja Kiva Zip ovat markkinoiden suosituimpia ei-kaupallisia mikrorahoituslainoja. Esimerkiksi Opportunity Fund tarjoaa pienyritysten lainoja 2,600 - 100 000 dollaria APRs välillä välillä 10,6% ja 23%. Nämä lainanantajat tarjoavat yleensä enemmän kuin vain rahoitusta, työskentelemään myös kouluttamalla asiakkaitaan.

Mistä aloittaa

Jos olet pienyritysomistaja, joka etsii yritysluottoa, voit aloittaa haun voittoa tavoittelemattomalla mikrorahoittajalla. Kun useammat laitokset ja suuret pankit ovat yhteistyössä näiden uusien toimijoiden kanssa, yrittäjät voivat odottaa useita vaihtoehtoja tulevina vuosina.

Mutta riippumatta siitä, mitä pienyritysten rahoitusvaihtoehto valitset, on tärkeää arvioida huolellisesti mahdollisia vaihtoehtoisia lainaustarjouksia.

Dmitriy Fomichenko on presidentti ja perustaja Sense Financial, joka on itseohjautuva eläketili.

Tämä artikkeli näkyy myös Nasdaqissa.

Kuva iStockin kautta.