Yksi autonluokan laina voi johtaa velka Spiral - ja ei autoa

Kun nopean käteisen tarvitsevat ihmiset ottavat auto-omistusoikeuden, heillä on suuri riski, että he eivät pysty maksamaan takaisin ajoissa - ja yksi viidestä päättää menettää auton takaisinperintään.

Kuluttajansuojaa käsittelevän toimiston uusi raportti osoitti, että 83 prosenttia niistä, jotka ottivat käyttöön yhden maksun automaattisen nimellislainan (joka maksettiin kertasummana eikä erissä), pidensi sitä lisäämällä lainan määrä sen eräpäivänä. Kaiken kaikkiaan puolet kaikista lainoista kierrätettiin 10 tai useammin peräkkäisinä kertoina, jolloin maksut peritään joka kerta. Niiden erittäin suuret vuotuiset prosenttiosuudet, nämä lainat voivat luoda velan kierrosta.

Loppujen lopuksi yksi kolmasosa niistä, jotka uudelleenloukkaantui maksamatta, ja 20% menetti autonsa takaisinperintään.

"Nämä ovat uskomattoman vaarallisia lainoja, jotka voivat houkutella ihmisiä huonoon velkaheliksi, kuten payday-lainoja", kertoo Investmentmatome-kolumnisti ja taloudellinen neuvonantaja Liz Weston. "Jotkin tavat, nämä auto-omistusluotot ovat huonompia, koska ihmiset menettävät autojensa, mikä asettaa heille suuren riskin menettää työpaikkansa."

Mikä on nimellislaina?

Yhden maksun autoluokituslainat ovat lyhytaikaisia, korkean koron lainoja, joiden avulla kuluttajat voivat käyttää ajoneuvon nimikettä vakuudeksi lainaa vastaan; tyypillinen termi on 30 päivää. Kun laina maksetaan takaisin, lainanottaja saa otsikon takaisin. Jos lainaa ei ole maksettu takaisin, lainanantaja voi kuitenkin ottaa auton maksun sijasta.

Puolet Yhdysvaltojen osavaltiot myöntävät jonkinlaisen auton omistuslainan. Lait ja käytännöt vaihtelevat, mutta yleensä lainanantajat:

• Älä tarkista lainanottajan luottoa.
• Ei saa vaatia lainanottajilta todisteita tuloista.
• Tyypillisesti lainat, joiden arvo on 40 prosenttia tai vähemmän auton arvo.
• Voi vaatia sellaisia ​​asioita, jotka helpottavat auton takaisinottamista, kuten avaimen jättämistä lainanantajan kanssa, asentaminen GPS-paikannukseen ajoneuvon tai ajonestolaitteen sijoittamiseksi etäisyyksien estämiseksi.
• Voiko auto ottaa takaisin ja myydä, periä takaisinmaksua ja varastointia. Jos auto myy enemmän kuin sen velkaa, eräät valtiot eivät vaadi, että eroa palautetaan lainanottajalle.

Niille, joilla ei ole vaihtoehtoja hätätilanteen tai vuoroveden saamiseksi palkkapäiväksi, automaattiset nimellisluotot tarjoavat välittömän käteisvaroja - mutta vuosittaiset prosenttiosuudet ovat tyypillisesti noin 300 prosenttia. Lainat osoittautuvat liikaa monien kuluttajien maksettavaksi ajoissa.

Velan kierros

CFPB tarkasteli tietoja yli 3,5 miljoonasta yhden maksun automaattisesta nimellislainasta, jotka oli tehty 400 000 lainanottajalle vuosina 2010-2013. Keskimääräinen laina oli yli 900 dollaria 30 päivän takaisinmaksuaikana.

Tutkituista lainanottajista vain noin 12 prosenttia maksoi lainoistaan ​​kokonaan ilman uudelleenostoa.

Kun lainanottajat uudistivat lainansa ja luottivat "lainasekvenssin", yli kolmasosa teki niin seitsemän tai useamman kerran. Noin 15 prosenttia lainanottajista otti CFPB: n mukaan vähintään kolme lainaa.

Mitä enemmän lainat lainanottajat otti, sitä todennäköisemmin ne olivat oletuksena.

Näiden lainojen pitkän aikavälin ansat ovat "merkki siitä, että niin sanotut" yksimaksulliset lainat "ovat usein muuta kuin todellisuudessa", sanoo CFPB: n johtaja Richard Cordray.

"Näillä lainoilla on siis sellaisia ​​asioita, jotka ovat samankaltaisia ​​kuin palkkapäivälainat. Korjaukset nopeuttavat kustannuksia, kun kuluttaja maksaa lopulta korkoja ja maksuja, jotka ovat paljon enemmän kuin odotettiin."

Vaihtoehtoja on vähän

Suurin osa lyhytaikaisista lainoista, jotka eivät vaadi luottotarkistusta - payday-lainoja, auto-opintolainoja ja panttilainanotto- lainoja - on korkeat korot, jotka ylittävät huomattavasti 36 prosentin vuosikoron, jota pidetään laajalti kohtuuhintaisten lainojen ylärajoina. Itse asiassa joillakin on korkotaso jopa 1 000%.

Mutta payday lainat, toisin kuin otsake lainoja, ovat vakuudettomia - ja että lainanantaja ei voi tarttua lainanottajan autoon tai muuhun omaisuuteen. Tämä ei tee palkkapäivälainoja paljon, mutta kuluttajilla on vain vähän vaihtoehtoja, jos heillä on huono luotto.

Pawnshop-lainat tarjoavat hieman paremman vaihtoehdon kuin palkkapäivä- tai omistuslainat. Koska lainanottajat jättävät henkilökohtaisen hallussapidon vakuudeksi, näiden vuotuisuuskurssi on yleensä alhaisempi (mutta silti voi olla kolminkertainen numero). Jos lainaa ei makseta takaisin, myymälä myy tuotteen - mutta menettämäsi koruja tai teloittamasi kamera on paljon parempi kuin kuljetuksen menettäminen töihin.

Perinteiset henkilökohtaiset lainat ovat vielä parempia. Heillä on korkotasot, jotka ylittävät 36 prosenttia, ja käteinen voi saapua yhtä nopeasti kuin auto-otsikko tai palkkapäivälainat. Mutta he vaativat luottotarkistusta ja kykyä maksaa takaisin - ja vain muutamat luotonantajat pitävät lainaajia, joiden luottotietopiste on alle 600.

Joissakin tapauksissa yhteisön lainanantajat voivat tarjota hätälainoja tai muuta apua.

Weston huomauttaa, että useimmat perheet voisivat välttää käteisvarojen hätätilanteita pelkällä säästötilillä vain vaatimattomalla tyynyllä. Äskettäin Urban Institute -raportissa todettiin, että vain 250 dollarin säästöt voivat suojata perheeltä jääneistä maksuista, häätöistä tai julkisten hyötyjen vastaanottamisesta.

Sean Pyles on Investmentmatomein, henkilökohtaisen rahoituksen verkkosivuston henkilökunta. Sähköposti: [email protected].