Voisitteko Spot Ponzi Scheme? Bernie Madoff puhuu.

Bernie Madoff pidätettiin joulukuussa 2008, kun viranomaiset paljastivat, että hänen yrityksensä oli syyllistynyt Yhdysvaltain historian suurimpiin taloudellisiin petoksiin. Tänään Fox Business Networkin Adam Shapiro tekee eksklusiivisen haastattelun Madoffin kanssa yrittääkseen löytää joitakin hänen järjestelmänsä motiiveja ja muita pelaajia, jotka ovat saattaneet tietää petosta, mutta ovat jääneet hiljaa monien vuosien ajan.

Monien syiden takia tämä petos on voinut kestää niin monta vuotta kuin se, että kukaan ei ole ottanut aikaa tarkastella tarkasti Madoffin rekisteröintejä ja säilytysyhteyksiä. Yksi olisi huomannut, että hän ei ollut rekisteröitynyt SEC: n palvelukseen vuoteen 2006 asti eikä ollut koskaan käyttänyt kolmannen osapuolen säilytysyhteisöä asiakkaiden varojen valvontaan. Investmentmatome rakensi Ask for Advisor -alustaan ​​selvittää nämä tarkat ongelmat ennen kuin aloitat taloudellisen neuvonantajan kanssa työskentelyn ja varmista, että sinulla on täydelliset tiedot ennen kuin annat rahasi hallinnointia ja säilytystä varten.

Meillä oli mahdollisuus puhua Adamin kanssa ennen Madoffin haastattelua ja hän vastasi muutamiin kysymyksiin siitä, kuinka tärkeää on jatkaa tätä tarinaa, ja miten sijoittajat voivat välttää tämän tyyppisen suunnitelman joutumista tulevaisuuteen.

Investmentmatome: Miksi luuli, että oli tärkeää puhua Bernie Madoffille nyt? Mikä on muuttunut vuosina hänen tuomitsemisensa jälkeen?

Adam: Jotkut Madoffin työntekijöistä joutuvat koettelemaan tänä syksynä. Juuri nyt vain kaksi ihmistä on vankilassa, Bernie ja hänen veljensä Peter, ja kaksi muuta vielä oikeudenkäynnissä. Varsinainen dollarin määrä rikoksesta oli 65 miljardia dollaria paperilla (perustuu Madoffin vilpillisiin tuottoihin) ja 17 miljardin dollarin pääomasta. Madoff sanoo, että suurin osa hänen asiakkaidensa alkuperäisestä sijoituspääomasta on palautunut, mutta tämä ei ole totta. Kymmenet tuhannet sijoittajat sijoittivat rahaa syöttörahastojen kautta, jotka antoivat hänelle mahdollisuuden säilyttää Ponzi-järjestelmä, ja on epävarmaa, että sijoittajat saavat kaiken takaisin. Keskimääräiset keskiluokan sijoittajat olivat tuhoutuneet tämän vuoksi, ja he etsivät edelleen oikeutta.

Investmentmatome: Olet seurannut Madoff-tapausta alusta lähtien - mitä mieltä olette olleet Madoffin asiakkaiden yksittäisen suurimman punaisen lipun alla, että hänen toimintansa oli petollinen?

Adam: Madoffilla oli useita erilaisia ​​asiakkaita. Keskimäärin sijoittajilla ei ollut todellista tapaa määrittää, onko Madoff petos. Heidän tiliotteensa olivat kaikki petollisia. Ainoa asia, joka saattaa olla nostanut punaisen lipun näille keskimääräisille sijoittajille, oli kuukausi peräkkäin positiivinen palauttaa kirjanpidonsa myös silloin, kun markkinat olivat alhaalla. Taloudellisesti päteviä sijoittajia, hedge-rahastoja ja näiden rahastojen hoitajia olisi pitänyt tietää. Joissakin tapauksissa näyttää siltä, ​​että he tietävät, että jotain on väärässä. Esimerkiksi JP Morgan Chase on syytetty toimitsijamiehen monen miljardin dollarin vastaisesta kannasta pankkiin tietäen, että Madoffissa oli jonkinlainen petos, mutta ei ryhtynyt asianmukaisiin toimiin varoittaakseen Yhdysvaltain hallitusta tai pankkiasiakkaita, joille se myy investointeja liittyy Madoffiin. Pankki veti itse kaikki Madoffin yksityiset sijoitukset, noin 270 miljoonaa dollaria, syksyllä 2008 ja ilmoitti mahdollisista petoksista Yhdistyneen kuningaskunnan viranomaisille. JP Morgan ei kuitenkaan koskaan jäädytti Madoffin tiliä pankissa, jossa rahat menivät sisään ja ulos huolimatta petosvaroituksesta.

Investmentmatome: Miten sijoittajat voivat löytää Ponzi-järjestelmän? Luuletko, että tänään on muita sijoitusneuvojia, jotka ovat aktiivisesti Ponzi-järjestelmiä Madoffin mittakaavassa?

Adam: Ponzi-järjestelmän piilottaminen ei ole helppoa, mutta kun työskentelet taloudellisen neuvonantajan kanssa, voit esittää muutamia kysymyksiä, jotka voivat auttaa. Ensinnäkin, millaisia ​​tuottoja neuvonantaja on osoittanut useiden vuosineljännesten aikana? Oliko ne palautukset liian hyviä ollakseen totta? Tarkoittaako se, tekivätkö ne vertailukelpoisia sijoitusrahastoja tai neuvonantajia? Toiseksi, investoija neuvonantaja selittää selkeästi, jotta ymmärrät miten rahat sijoitetaan? Bernie ei koskaan antanut selkeää tai helposti ymmärrettävää vastausta. Jos neuvonantaja on arvopaperikauppaa, voit kysyä, ketkä ovat vastapuolia, joiden kanssa I-A toimii ja joka on arvopapereiden säilytysyhteisö. Pyydä neuvonantajaa, joka selvittää liiketoimia, ja jos he sanovat olevansa itsestään selvää, pitäisi nostaa iso punainen lippu. Toinen helppo asia on kysyä sijoitusneuvojalta, joka valvoo kirjojaan. Onko se kansallisesti tunnustettu yritys? Lopuksi, soita SEC: lle ja selvitä, onko yritys tai neuvonantaja todella rekisteröitynyt heidän kanssaan. Madoff ei ollut rekisteröity SEC: n kanssa vuoteen 2006 saakka.

Investmentmatome: Mitä odotat tulla tulevasta keskustelusta Madoffin kanssa? Millaisia ​​kysymyksiä aiot kysyä häneltä?

Adam: Aion puhua Madoffin kanssa siitä, mitä hän sanoo on monien pankkien osallisuutta. Hän väittää, että useiden pankkien virkamiehet olivat tietoisia siitä, että hän oli petos, mutta hän ei ole koskaan selittänyt täsmällisesti sitä, miten nämä upseerit tai pankit osallistuivat hänen rikokseensa. Ehkä hän nimeää joitain nimiä. Aion esittää useita kysymyksiä yhdestä pankista, mutta koska Madoffin kanssa tästä pankista käydyissä keskusteluissani on ollut ennätykselliset tiedot, olen halukas jakamaan kysymykseni kanssasi tällä hetkellä. Pysy kanavalla!

Luuletko voivasi havaita Ponzi-järjestelmän? Kerro meille kommentit, mitkä kysymykset haluatte kysyä Bernielta.Kun olet valmis esittämään kysymyksiä ja työskentelemään taloudellisen neuvonantajan kanssa, voit luottaa siihen, käy "Kysy neuvoja" -alustaamme.

Katso aiheeseen liittyvät artikkelit:

FINRAn vinkkejä taloudellisen neuvonantajan tutkimiseen

Investmentmatome -tutkimus osoittaa, että naiset sulkevat pois taloudellisesta neuvonnasta

Eläkesäästäminen: Mitä tehdä, jos olet ruuannut