Taloussanasto

Pätevä ammatillinen varainhoitajan (QPAM) määritelmä ja esimerkki

on rekisteröity sijoitusneuvoja (RIA), joka auttaa eläkesuunnitelmia ja vastaavia yhteisöjä tekemään investointeja. Miten se toimii (esimerkki):

Vuoden 1974 työntekijän eläketurvan turvaamislain (ERISA) QPAM. Yleisesti ottaen QPAM: n on oltava RIA: t (eli heillä on asianmukaisesti toimiluvansa sijoitusneuvojana Securities and Exchange Commissionin kanssa) vähintään 85 miljoonan dollarin hallinnoitavilla varoilla ja vähintään miljoonalla dollarilla kumppaneiden tai omaan pääomaan. Pankit, vakuutusyhtiöt ja muut säännellyt laitokset voivat tulla QPAMiksi.

QPAM: t edustavat yleisesti eläkejärjestelyjä, kun nämä eläkejärjestelyt haluavat osallistua yksityisiin sijoituksiin. QPAM: n ensisijainen tehtävä on yksityisen sijoittamisen vetäjä eläkesuunnitelman puolesta. QPAM: t voivat myös auttaa suunnittelemaan investointeja kiinteistöihin tai muihin ei-perinteisiin investointeihin.

Miksi asiat:

Kun QPAM hallinnoi sijoitusrahastoa tai eläkejärjestelyä, se voi osallistua liiketoimiin, joita ERISA yleensä kieltää. Lisäksi, koska ERISA asettaa merkittäviä luottamustehtäviä eläkejärjestelyjen hoitajille, QPAM: n vuokraaminen poistaa riskin, että omaisuudenhoitajat ovat henkilökohtaisesti vastuussa niin kauan kuin he palkkavat QPAMia varovaisesti. Sijoitusrahastoihin tai eläkejärjestelyihin ei kuitenkaan voi osallistua liiketoimiin itse QPAM: n kanssa tai sellaisten osapuolten kanssa, jotka vaikuttavat tai valvovat QPAM: ää.