How-to Guide: Iron Butterfly ja muut vaihtoehtoiset levitysstrategiat

ärsyttävä. Rautaperhonen. Rauta Condor. Useimmat sijoittajat, taitotasosta riippumatta, eivät luultavasti ole sitä, mitä nämä vaihtoehtoiset strategiat ovat, mutta ne ovat hyödyllisimpiä tekemään sivuttain markkinoita, eli markkinoiden vähemmän epävakaita jaksoja. Ja tämä ominaisuus, enemmän kuin heidän nimensä, tekee alhaisimmista perhosista ja condorsista ainutlaatuisen, koska monet aiemmin keskustelluista vaihtoehtoisista strategioista perustuvat volatiliteettiin.

Katsotaanpa, jos olet puoliksi aktiivinen sijoittaja, -bond-markkinat voivat olla todella tylsiä. Puhumattakaan melko vaikeasta voitosta. Joka kausi, siellä on asu, ja kaikilla markkinoilla on mahdollisuus voittoon. Pitkällä aikavälillä myrkyllisillä markkinoilla rautaperheet ja condors voivat tulla vaihtoehtona sijoittajien paras ystävä.

Perhoset ja kondorit ovat kuin karhupuhelu tai härkä, jotka ovat monipäisiä, tuloja tuottavia kauppoja. Itse asiassa pitkä rautaperhonen on yhdistelmä karhun soiton levittämistä ja härän levittämistä. Tämä antaa meille kaupankäynnin, jossa on neljä osaa kahden sijaan, ja kauppa, johon on kiinnitettävä huomiota, joten perhoset luultavasti jäävät parhaiten vaihtoehtoihin sijoittajalle, jolla on ainakin jonkin verran kokemusta.

Katsotaanpa, mitä se vaatii rakentaakseen kannattavaa rautaa ja kondoria.

Rautaperhoset

Aloitetaan pitkällä raudan perholla, jonka mainitsimme aiemmin, on yhdistelmä karhunpuhelua ja härän laihdutuksia. Koska on olemassa neljä vaihtoehtoa käytetään pitkään rautaperholla, unelma skenaario on, että ne kaikki vanhentuvat arvottomia. Koska tämä on tulokauppaa, alentamisriski on rajallinen, mutta niin on myös voittopotentiaali.

Kaupan aloittamiseksi me ostaisimme yhden niistä rahoista, jotka saivat alhaisemman lakkohintaa kuin rahalla, ll myydä. Harkitse, että vaiheet 1 ja 2. Seuraavaksi myymme puhelun rahoille ja ostaamme puhelun korkeammalla lakkohinnalla, joka on pois rahaa. Harkitse, että nämä siirtyvät vaiheisiin 3 ja 4. Kaksi tärkeää merkitystä pitkällä rautaperholla: Sinun täytyy ostaa molemmat laitokset ja puhelut ja KAIKKI ostetuista vaihtoehdoista on jaettava sama päättymispäivä. Huomaa myös, että lyhyt puhelu ja lyhyt lause saavat jakaa saman lakko-hinnan.

Kuvitellaan oikea pitkä rautaperhonen. Haluamme käyttää XYZ Inc.: ä varastostamme. Osakkeiden kaupankäynti on maaliskuussa 30 dollaria. Joten ostaamme huhtikuun 25 dollaria, joka on $ 1. Sitten myimme huhtikuun 30 dollaria 5 dollaria. Seuraavaksi myymme huhtikuun 25 dollarin tarjouspyynnöt 6 dollaria ja ostimme huhtikuun 30 dollarin puhelut $ 2. Ostimme kaksi paikkaa, jotka maksoivat yhteensä 3 dollaria ja myivät kaksi yhdistettyä 11 dollaria, joten luotto on 8 dollaria, joka on todellisuudessa 800 dollaria (8 x 100 osaketta = 800 dollaria). Tämä luotto on luultavasti hieman korkea, koska olemme tässä esimerkissä käytettyjä hintoja, mutta saat kuvan.

Kuten karhun soitto ja härkä levittävät, tämä on lyhytaikaista kauppaa, jossa karkeus on ystävämme kunhan kauppa on kannattavaa. Pitkä rauta perhonen ei ole tarkoitus pitää voimassa. Kauppiaat voivat poistua aseman yhdestä jalasta kerrallaan, jota edistyneempi elinkeinonharjoittaja voi tehdä tai kaikki kerralla.

Iron condors

Vaikka kondorilla ja perhosella ei ole yhtäläisyyksiä eläinvaltiossa kuin molemmilla on siipiä, ne ovat hieman lähempänä vaihtoehtoja maailmassa. Kuten rautaperholla, rauta-konditoria sisältää neljä eri vaihtoehtoa käynnistää. Ja usko sitä tai ei, pitkä rauta kondor on myös yhdistelmä härän levitä ja karhu puhelu leviää.

Tärkein ero on se, että kaikkien neljän bion condorin jalat lisättäessä pitäisi olla rahaa. Tämä tarkoittaa, että aiomme ostaa rahan pois ja myydä pois rahoista, jotka asetetaan korkeammalle lakkohinnalle. Jälleen tämä tarkoittaa vaiheita 1 ja 2. Seuraavaksi myymme ulos rahan puhelusta ja ostaamme puhelun korkeammalla lakkohinnalla. Kaikilla sopimuksilla olisi oltava sama päättymispäivä ja lyhyen matkan lakkohinnan on oltava lyhyempi kuin lyhytsanoman lakko hinta.

Hyvä on, ehtoo, mikä pitkä rauta-kondor näyttää. Oletetaan, että XYZ ostaa kesäkuussa 37 dollaria. Haluamme ostaa heinäkuussa 30 dollaria 50 senttiä. Sitten myytiin 35 dollaria 1,50 dollaria. Seuraavaksi myymme 40 dollaria puhelut $ 2 ja ostaa 45 dollaria puheluja 30 senttiä. Joten olemme myyneet 3,50 dollaria positioihin ja ostaneet 80 senttiä arvoltaan 2,70 dollaria (tai 270 dollaria "todellisessa elämässä"). Nettoluotto on suurin palkkumme, kun taas eniten menetämme, on kaikkien iskujen ero Yhdistetty ja nettoluotto.

On syytä huomata, että kun käytämme XYZ-osaketta esimerkkinä, rauta-kondoria voidaan käyttää indekseihin, futuureihin ja pörssilistattuihin rahastoihin. Itse asiassa rauta condor indeksi vaihtoehtoja ovat suosikki valinta monien kehittyneiden vaihtoehto kauppiaiden. Kurssin aikana rautatie condors hyödyttää sijoittajia, joilla on pienempi salkun volatiliteetti, vähäisempi ennakointi ja ennen kaikkea tulot.

Kertoimet ovat sinun mielestänne

Yksi syy siihen, että niin monet sijoittajat kääntyvät rauta-condoreihin, on se, että kertoimet ovat kerran meidän puolestamme. Jos kaupan toiselta puolelta vastustetaan, condorsin joustavuus antaa meille mahdollisuuden muuttaa kauppaa takaisin karhupuheluun tai härän levittämiseen. Se on joustava, kun kyseessä ovat rauta-kondorit, voi olla oikein ja tulojen kerääminen. Onko parempi tunne?