Capital One hyppää uudestaan ​​laillistetusta korollisen liiketoiminnan tarkastamisesta

Kun Yhdysvaltain keskuspankki ilmoitti kumoavan lakisääteisen lakisääteisen liiketoiminnan tarkastamisen tilit, Capital One vastasi lähes välittömästi uudella talletustilillä Clear Interest Business Checking. Pienyritysten omistajille oli aikaisemmin vaadittu uhraamaan korkotuotot, jotta käteisvarat olisivat helposti saavutettavissa ja joko suorittaneet kirjanpidon voimisteluita tai kärsineet seurauksista, jotka aiheutuivat tehokkaasti täyttämästä rahaa patjan alle.

21. heinäkuuta alkaen^st, mutta maisema muuttuu. Vuoden 1933 laki, jolla kiellettiin liiketoiminnan tarkistaminen, kaatui, ja Capital One on nyt ensimmäinen pankki, joka tarjoaa tuottoja yritystarkastuksille ja lopulta antaa pienille yrityksille mahdollisuuden tehdä jotain rahojensa kanssa.

Asetus Q: Glass-Steagallin unohdettu lauseke

Glass-Steagallin kumoaminen sai oikeudenmukaisen huomionsa finanssikriisin seurauksena; Volcker-säännön poissulkeminen oli tärkeä väite Obama ja GOP: n välillä, kun Dodd-Frankin talousuudistussopimus tehtiin. Mutta sijoitus ja tallettajapankit erottautuneen äänen ja raivon keskellä pienen mutta merkittävän säännöksen kumoaminen jäi huomaamatta.

Asetuksessa Q kiellettiin pankkeja maksamasta korkoa liiketoimintatileille investointien kannustamiseksi. Vuosi oli 1933, muistakaa, ja hallitus yritti kaiken voimalleen saada jälleen luottoa. Mutta kun masennus lopetettiin, sääntely kasvoi rasitteeksi pienyritysten omistajille. Kiinnostus kymmeniä tuhansia sekkitileihin vaati rahan siirtämistä rahamarkkinoille ja niin, että yrityksen omistajat joko maksoivat pankit automatisoimaan prosessin tai pitäneet kirjanpitäjiensä hoitaa taloudellisen akrobatian itse.

Depressaation aikakauden politiikan kumoamisen myötä yrittäjät voivat nyt ansaita kiinnostuksen ilman, että tarvitsevat paljon (uskovat meitä, tiedämme sen olevan tarpeen) aivojen tilaa selvittääkseen miten.

Capital Onein selvä etu

Markkinoiden ensimmäinen tili on Capital One -liiketoiminta, joka saa 1,1 prosentin korot (0,5% Louisianassa). Tili antaa 300 maksuttomia tapahtumia kuukaudessa, luopuu kuukausittaisista ylläpitomaksuista 10 000 euron saldolla ja maksaa korot, kunhan kuukausittain 25 tapahtumaa.

Pienyritysten asiantuntija ja yrittäjä Gene Marks myönsivät monimutkaisia ​​siirtoja tarkastuksesta rahamarkkinoille ja takaisin saadakseen korot. "Jos olet pieni yritys, ja sinulla on 25 000 dollaria vain istumalla sekkitilillesi, tuntuu kuin kuristaa joku."

Capital One voi toivoa, että pienet yritykset vetäytyvät ensimmäisenä luottokorttimaksutililleen ja sieltä laajentavat suhdetta yritysten luottokorteihin, lainoihin ja vastaaviin. Marks kommentoi pankin ja sen pienyritysten asiakkaiden välisen kiinteän suhteen merkitystä: "Se kertoo pankista, kun he maksavat vapaaehtoisesti kiinnostuksensa asiakkailleen", hän sanoo, "varsinkin kun kukaan muu ei tee se."

Jos asetus kuuluu metsään, eikä kukaan ole kuullut sitä …

Ehkä siksi, että liike- ja poliittiset maailmat kulutetaan velkatasolla, asetuksen N kumoaminen hyväksyttiin suurelta osin ilman erillistä ilmoitusta. Monet pienyrittäjät eivät tienneet sääntelyn olemassaolosta, puhumattakaan sen lopusta. Kuinka paljon kiinnostuksen tarkistus vaikuttaa pienyrityksiin, jos he koskaan kuulevat siitä?

Kaksi vastakkaista tekijää tekee lyhyen aikavälin vaikutuksesta epävarman. Yritykset istuvat enemmän rahaa kuin koskaan ennen: pienentyneet menot merkitsevät korkeampia kassavaroja. Toisaalta korkotaso on poikkeuksellisen alhainen. Korkojen tarkistaminen on kuitenkin oleellisesti rahaa yrityksille, ja on todennäköistä, että ne hyppäävät näihin uusiin tileihin.

"Kun pienet yritykset ovat yhä tietoisempia Capital Onein kaltaisista tileistä", Marks sanoo, "he kysyvät pankiltaan," miksi et tarjoa tätä? "Pankit, jotka huolehtivat asiakkaista, jotka tunnustavat sen ajat ovat vaikeita, he seuraavat."

Pienemmillä yhteisöpankilla ja luottoliikkeillä ei ehkä ole varoja siihen. Vaikka Capital One voi korvata korollisten tilitysten kustannuksella entistä tuottoisempia tuotteita, kuten palkkio-luottokortteja, pienet laitokset tunnetaan tarjoamasta matalakorkoisia lainoja, mutta vähäpätöisesti palkkio-raskas palkkikortteja. Lisäksi tilien tarkistaminen muuttui paljon vähemmän kannattavaksi Durbin-tarkistuksen jälkeen. Lähes puolet kaikista luottolaitoksista harkitsee leikkaamista palkkioihin tai vapaa tarkastus aluksi, ja voi kamppailla tarjota vielä toinen tarkistus tuote.

Tämä jättää suurille pankeille mahdollisuuden vetää yrityksiä ja kenties heittää ne luottokorteille, jotka ovat paljon kannattavampia. Tietenkin korollisten yritystarkastusten saamiseksi kiinni, pienyrittäjien on ensin kuultava sen olemassaolosta.