Incentive Stock Option (ISO) Määritelmä & esimerkki

Mikä se on:

yksinomaan työntekijöille myönnetyn yhtiön osakeoptio. Se tuottaa tuloverotuksen, kun sitä harjoitetaan. Miten se toimii (esimerkki):

Kannustinjärjestelmän optioita kutsutaan myös "kannustinjakelupisteiksi" tai "päteviksi optio-oikeuksiksi".

Työntekijä saa veroedun ISO: n käyttämisen vuoksi, ei tarvitse maksaa tavanomaista tuloveroa lakko-hinnan ja liikkeeseen laskettujen osakkeiden käyvästä markkina-arvosta. Sen sijaan - jos osakkeet pidetään 1 vuoden ajan harjoittamisesta ja kahden vuoden kuluttua avustuksen myöntämispäivästä - työntekijä maksaa veroja pitkäaikaisen myyntivoiton verokannasta (joka on yleensä tavanomaista tuloveroa pienempi

ISO: llä on tavallisesti lakisääteinen hinta, joka on asetettu osakekannan markkinahintaan tai sen lähellä liikkeeseenlaskupäivänä. ISO-standardeja ei kuitenkaan voida käyttää vasta useiden vuosien ajan, ja ne tulevat yleensä päättymään kymmenen vuoden kuluttua liikkeeseenlaskusta tai irtisanomisesta sen mukaan, kumpi tulee ensin.

Oletetaan, että yhtiön A osakkeet tällä hetkellä kaupan 10 dollaria. Yritys A kannustaa työntekijöitään kasvattamaan yhtiötä ja lisäämään osakekurssia antamalla ISO: n 15 dollarin lakkohinnalla, jota voidaan käyttää kymmenen vuoden kuluttua. Jos osakekurssi on 16 dollaria kymmenen vuotta myöhemmin, jokainen ISO: n myöntämä työntekijä tekee $ 1 voittoa optiota käytettäessä. 28%: n marginaalisen tuloverolain henkilö maksaa veroja pitkäaikaisesta myyntivoitosta (15% vuoteen 2012 asti).

Vaikka ISO: t ovat edullisemman verokohtelun kuin ei-lakisääteiset optio-oikeudet, ne vaativat varaston haltijaa pitämään heidät pitempään ajan, jotta he saisivat optimaalisen verokohtelun, mikä lisää

Miksi asiat:

Kannustinjärjestelmän optio-oikeudet

tulivat suosituiksi pääomakorvauksiksi verotuksellisten etujen vuoksi. Ei ole raportoitu tuottoa, kun optioa käytetään, ja jos pidät osakekannan riittävän kauan, myyntivoittoa pidetään pitkäaikaisena myyntivoitona. Kannustavien optio-oikeuksien käyttöä vastaan ​​ja vastaan ​​on olemassa perusteluja. Ensisijaisena väittämänä on, että he yhdistävät työntekijöiden ja johdon intressit osakkeenomistajien kanssa antamalla heille kannustimen yhtiön kasvulle. Toiset väittävät, että kannustinvaihtoehdot kannustavat johtajien riskialttiiseen käyttäytymiseen, koska osakkeenomistajat kärsivät kaikista heikentyneistä riskeistä, kun taas johtajilla on teoriassa vain nouseva potentiaali.