5 syytä myydä sijoitusrahasto

Markkinat avattiin vuonna 2016 pahimmillaankin aina vuodessa, ja seuraavat kaksi kuukautta ovat osoittaneet sarjan ylä-ja alamäkiä.

Tämän vuoksi voit nähdä joitain pelottavia numeroita, kun tarkistat salkkusi. Mutta se ei tarkoita, että sinun pitäisi reagoida. Asiantuntijoiden neuvot pitkäaikaisille sijoittajille säilyvät ennallaan: katkaise uutiset ja pidä kiinni suunnitelmistasi.

Älkää kuitenkaan tulkitse tätä suosituksi, ettette koskaan vaihda tilasi. Tässä on viisi merkkiä, joiden mukaan olisi aika myydä sijoitusrahasto.

1. Se näyttää ylimitoitettua suorituskykyä.

Tämä saattaisi kuulostaa vastaisilta - loppujen lopuksi suorituskyky on yhtä suuri kuin paluu. Mutta tavallista suurempi suorituskyky on toinen asia: jos rahasto teki huomattavasti parempia kuin vertaisarvioinnit, haluat tietää, miksi Palisades Hudson Financial Groupin pääedustaja Paul Jacobs sanoo.

"Esimerkiksi rahasto voisi lainata rahaa palauttaa tuottoa tai tehdä investointeja, joita et ole tietoinen", hän selittää.

Lyhyen aikavälin dramaattiset voitot voisivat nopeasti muuttua onnettomuustilanteesta. Vertaa varoja sopiviin vertailuarvoihin, kuten esimerkiksi Standard & Poor's 500 tai Russell 3000 -indeksiin, ja huomioi mahdolliset yli 5%: n ylimääräiset tulokset.

Sitten tutki rahaston omistukset verkkosivuillaan, Jacobs sanoo. "Tämän pitäisi sisältää tietoja, kuten kymmenen parhaan osakkuuden ja eri toimialojen tai maiden kohdentaminen, jotka saattavat riittää mukavaksi. Jos haluat nähdä rahaston koko osakekohtaisen erittelyn, saatat joutua tarkistamaan rahaston viralliset julkistamisasiakirjat, joiden pitäisi olla myös sen verkkosivuilla. "Etsi sijoituksia tai johtajaaktiviteetteja, jotka eivät ole rahaston ilmoitetussa sijoitusstrategiassa, tai että et ole tyytyväinen, kuten epälikvidit tilat tai valuutan spekulointia.

2. Se osoittaa merkkejä "tyyli ajelehtia."

Aktivoidulla rahastolla on tyypillisesti korkeammat kustannussuhteet kuin passiivisesti hoidetut. sijoittajat maksavat ammattilaisen vetämään vipuja. Mutta johtajan tyyli muuttuu vähitellen, rahasto voi kokea "tyyliin ajelehtia", Jacobs sanoo. Muiden ongelmien seurauksena rahasto voi esimerkiksi seurata indeksin, kuten S & P 500: n, samalla kun se maksaa edelleen palkkion.

"Pitkällä aikavälillä nämä" closet "-indeksit yleensä heikentävät vertailuarvoaan hallinnointipalkkioiden vuoksi, Jacobs sanoo. "Kun valvotte rahasto-osuuksia määräajoin, sinun pitäisi pystyä kertomaan, onko rahaston strategia pysynyt johdonmukaisena vai onko tapahtumia tapahtumassa, joiden kanssa olet eri mieltä."

3. On aika tasapainottaa.

Tasapainottaminen palauttaa salkun kohdeavainallokaatioon. Jotkut sijoittajat tasapainottavat säännöllistä poljinnopeutta. Toiset tekevät sen, kun niiden jako siirtyy tietyllä summalla - esimerkiksi kun varastot ovat hyvin ja niiden tuotot kasvavat suuremmalla osuudella. Salkun osuus 60% varoista ja 40% joukkovelkakirjalainoista voisi nopeasti tulla 70% -30% split sijaan.

Kun tasapainotat, voit myydä voittoisia sijoituksia - tässä tapauksessa sijoitusrahastoja - ja käyttää näitä rahaa ostaa lisää rahastojen osuuksia, jotka eivät ole suorittaneet yhtä hyvin.

4. On edullisempi - mutta vertailukelpoinen - vaihtoehto.

On syytä tarkkailla säännöllisesti, onko sinulla jo olemassa olevia varoja, mutta sinulla on pienempi kustannussuhde. Välittäjätilillä tai IRA: lla on suuri valikoima varoja. (401 (k) tarjoukset ovat tyypillisesti rajallisempia.) Indeksirahastoista ja ETF: stä on yhä enemmän kilpailevia maksuja, mikä ajaa kustannuksia alas.

"Jos kahdella sijoittajalla on puoli miljoonaa dollaria jotain, joka on lähes identtinen sijoitusfilosofian ja positioiden kannalta, mutta yksi on indeksirahasto ja seuraa markkinoita ja toinen on aktiivisesti hallinnoitu rahasto, jolla on samanlainen suorituskyky, ero [mitä maksat palkkioista] voi olla 75 peruspistettä ", sanoo Forrest Baumhover, rahoitussuunnittelija ja Westchase Financial Planningin perustaja. Tämä on lähes 4000 dollaria vuodessa.

5. Riskinsäteilysi on muuttunut.

Se toistaa: Pörssien vaihtelu ei ole syy muuttaa salkkua. Mutta jos tunne vähemmän kykenevän ratsastamaan näitä vaihteluita - vaikuttavatko nykyiset sijoituksesi yöllä tai tavoitteet ovat muuttuneet - saattaa olla aika siirtyä varoihin enemmän nykyisen riskinsietokyvyn ja tavoitteiden mukaisesti.

"Määritä, kuinka paljon riskiä sinun on tehtävä tavoitteiden saavuttamiseksi", Baumhover sanoo. "Ei ole mitään syytä mennä sinne aggressiivisemmassa mittakaavassa, jos sinun ei tarvitse."

Lisää Investmentmatomeista

Online-investointimaksut, joita et välttämättä tiedä maksat

Jos sijoitat osakkeisiin, ETF: iin tai sijoitusrahastoihin?

Maksut saattavat syödä eläkesäästämääsi

Tämä artikkeli on kirjoittanut Investmentmatome ja se julkaistiin alun perin USA tänään.

Arielle O'Shea on Investmentmatomein, henkilökohtaisen rahoituksen verkkosivuston henkilökunta. Sähköposti: [email protected]. Twitter: @arioshea.

Kuva iStockin kautta.