19 Sanat Warren Buffettista tehdäksesi sinulle paremman sijoittajan

"Osta yritysksi, koska haluat oma se ei siksi, että haluat varastojen nousevan. "- Warren Buffett

Älä huijata Buffettin lyhytaikaisuutta. Hän pakkaa paljon neuvoja näihin 19 sanaan (86 merkkiä, niille, jotka haluavat hetken aikaa tweetata sitä).

Osakeomistus = yrityksen omistus

Tämä Buffett bon mot on peräisin vuoden 1974 Forbes -lehden haastattelusta. Tuo vuosi on merkittävä, koska Buffett on palannut takaisin varastopeliin viiden vuoden kuluttua, kun hän investoi rahaa asiakkaille.

Kysyttäessä strategiansa horjuesta Buffett sanoi pitävänsä yksinkertaisena ja investoinut järkeviin yrityksiin, jotka hoitivat yrityksiä, jotka hän todella ymmärsi. (Tässä on muutamia yleisempiä vinkkejä yrityksen arvioimiseen.)

Hän kieltäytyi nimeämisestä, kun kysyttiin, mitkä varastot olivat hänen tutkassaan. Mutta kun kehotettiin tarjoamaan joitakin yleisiä ohjeita sijoittajille, Buffettin neuvot olivat (ja vieläkin): Pysy raittiina. Älä pääse liian fancyyn. Osta mitä tiedät.

Tärkeintä on, kuten hiljattain uudistetun Buffett-mantran välinen linja-analyysi antaa ymmärtää: Keskity ostamaan - ei tunnistekuvia tai suorituskyvyn kaavioita vaan konkreettisia todellisia yrityksiä.

Toisin sanoen napsauta "osta" -painiketta, koska haluat tulla osakkaaksi kyseisestä liiketoiminnasta. Valitse hyvin, ja loput tekevät itsensä.

Löydä paras välittäjä

• Sijoitustyyli
• Tutkimus ja työkalut, joita haluat
• Alin kustannusvaihtoehdot siellä

4 tapaa panna Warren Buffettin sanat toimimaan

Tietenkin, kun ostamme osakkeita yhtiössä, haluamme osakekurssin nousevan. Tämän tapahtu- misen todennäköisyys kasvaa eksponentiaalisesti, kun irrotat pörssiominaisuuden ja laitat yrityksesi ostajan hattuni (jota voit ostaa, kun he ovat takaisin Berkshire Hathawayn omistuksessa olevaan Fechheimer-yksikköön, Berkshirewear-yksikön tarjoaja).

Buffettin lainaus (joka on nyt painettu, kehystetty tyylikkäästi ja ripustanut näkyvästi kotonasi, eikö?) Voi ohjata sinut läpi investointiprosessin jokaisen askeleen, tutkimuksesta ostopäätökseen päättää ostaa lisää osakkeita tai myydä osuuksia. Näin:

Ennen kuin ostat, teeskentele, että olet harkitsemassa liiketoimintaa. Liiketoimintalähtöisenä sijoittajana haluamme tietää kaiken mahdollisen yrityksen suhteen: miten se kulkee, toimialaa, kilpailijoita, sen näkymiä ja miten se sopii jo omistamiin yrityksiin. Jos haluat nähdä, haluatteko edes mennä kyseiseen liiketoimintaan, kysy esimerkiksi:

• Onko yrityksellä kilpailuetua (jotain siitä, että se vaikeuttaa muiden jäljittelyä, tasa-arvoa tai pimennystä)?
• Onko tämä yritys noin 20 vuotta?
• Ovatko potentiaaliset tulevat liikekumppanimme supertähtiä? (Kuka on johtoryhmä, mikä on heidän taustansa ja toimikautensa ja kuinka paljon henkilökohtaista panostaan ​​heillä on yrityksen menestyksessä omaan pääomaan tai suorituspohjaiseen korvaukseen?)

Kirjoita rakkauskirje yhtiölle pitämään tiedostoja. Olet innoissasi ostoksen tekemisestä. Nyt on aika tallentaa kaikki "whits" investointipäätöksen takaa. Meidän on lopultakin puhuttava pitkän aikavälin sitoutumisesta.

Vaikka sinulla ei ole tarvetta tehdä sitä herkulliseksi, sinun rakkausasiakirjasi (tai todella todella kiva kirje) pitäisi luetella kaikki asiat yrityksestä, joka ansaitsi sen portfoliosi paikaksi. Sen pitäisi myös kertoa miten toivottavasti suhde etenee. Esimerkiksi olet innoissasi yrityksen putkijohdosta, sen vakaudesta, alan kehityksestä tai siitä, että kaikki muut sijoittajat käsittelevät sitä nykyään kuten wallflow?

Tämä on teidän "sijoitustyössisi" ja se toimii järkevästi tarkkailemassa tieltä, kun ympäröi lyhyen aikavälin melua. Mikä johtaa meidät …

Kun olet siinä, luo "Dear John" -viesti. Jopa parhaille kumppanuuksille on nousu ja lasku - vain suurennuslasi menestyksekkään yrityksen pitkän aikavälin suorituskyvylle.Joten pelataan huonoin tapaus varastosi kanssa.

Mikä olisi mahdollinen hajoamisen arvoinen tilanne? Mitä mieltä olet ostamiesi osakkeiden myynnistä? Ehkäpä tärkeä tuotealoitetta ei esiinny, avainhenkilö eroaa, syntyy vahva kilpailija tai investointitutkimesi ei toteudu tietyn kohtuullisen ajan kuluessa.

Tämä asiakirja toimii vastuullisena kumppanina, jonka avulla voit tunnistaa, mitä kannattaa jakaa, mikä on vain vähäinen takaisku ja mikä on tilaisuus sijoittaa vieläkin enemmän (alennuksella!) Suhteessasi.

Älkää pysykö kiinni päivittäisistä (tai minuuteista tai kuukausittain kuukausittaisista) hintaliikkeistä: Yrityksen omistaja ei osta yritys impulssilla tai vasaralla "myytävänä" -merkillä etuovelta ensimmäisen ongelman merkkinä. Ei myöskään sijoittajaa.

Kun näet jyrkän hinnanmuutoksen, varmista, että näet, onko yrityksen perustavanlaatuinen muutos. Palauta syyt yrityksen ostamiseen (rakkauskirje) ja tarkista syyt, joiden sanot myyvän ("Dear John" -viesti). Tee sitten päätös, joka ei perustu yksinomaan hintojen liikkumiseen. Jos kaikki tarkistaa, nojata takaisin tyynyn ristiin, joka on sidottu Warren Buffettin sääntöön ja odota sitä.

Kun epäilet, ota huomioon "Oracle"

Aina tulee olemaan hetkiä, jolloin suorat otsikot, värikkäät kaaviot, ylhäältä näyttävät rantat ja sulkemiskellot kertovat sijoittajat toimimaan enemmän kuin osakekauppiaat kuin yrittäjät.

Jos huomaat itsesi hämmentäväksi, harkitse lisättävää näkemistäsi toisen Warren Buffettin lainaan samassa vuoden 1974 Forbes-haastattelussa, josta pudotimme sijoitusmantraamme: